メーカー各社は価格競争に突入し、クラウド市場は「病的な競争」に陥っている

価格競争ですでに赤字に陥っていた国内クラウドベンダーは、再び大きな危機に直面している。最近、2017 Yunqi Conference Guangdong Branch において、Alibaba Cloud は今年再び 6 回目の値下げを実施し、ECS エンタープライズ レベル インスタンス、RDS インスタンス、CDN およびセキュリティ サービスに対するさらなる値下げを発表しました。 CDN の価格が 25% 引き下げられ、ネットワーク全体で最も安い価格になりました。複雑な割引制度や価格計算を無視すれば、今回の値下げ措置が本当に国内価格を高騰させたかどうかに関わらず、世論は中小クラウドベンダーを完全に存亡の瀬戸際に追い込んでいる。

[[211606]]

継続的な値下げの影響で、規模だけが勝算となる CDN 業界では、大口顧客の放棄、CDN 事業の売却、アーキテクチャの調整、CEO の交代など、破産に向かうクラウド ベンダーがますます増えています...

異なる業界ではおなじみの方式：値下げと市場一掃

一般消費者向けの2C市場では、価格競争や補助金政策は常に市場を獲得するための強力な手段となってきました。掘り出し物を求める心理により、ユーザーは価格が安い場所や掘り出し物を手に入れるチャンスがある場所に群がることになります。これは決して失敗しない、ほぼ鉄則です。

滴滴出行、快的投機、ウーバーが争っていたとき、3社は損失を出してでも価格を下げるために多額の補助金を使った。競合他社を引きずり下ろした後、彼らは再び価格を引き上げ、利益を生み出す機械へと変貌した。シェア自転車の分野では、品質で勝利したBluegogoが、Mobikeとofoの急拡大に直面して市場から撤退を余儀なくされた。

値下げは市場を獲得するための強力な手段となり、2C 市場では効果的であることが証明されています。過去2年間、アリババクラウドはクラウドサービス分野で頻繁に価格競争を引き起こし、2C市場の価格補助金戦争を2BクラウドコンピューティングおよびCDN市場にもたらしました。近年だけでも、Alibaba Cloud は少なくとも 6 つの大幅な値下げキャンペーンを開始しました。

今年3月に深センで開催された雲奇カンファレンスで、アリババクラウドは馬化騰氏がクラウドコンピューティング市場で無責任であると非難した。アリババクラウドの胡暁明社長はテンセントに対し、「今、誰もが企業の発展を促進し、産業を築きたいと願っているときに、馬化騰氏とそのチームは1セントの入札で産業を破壊した」と叫んだ。

瞬く間に、クラウドサービス市場での競争が激化する中、アリババクラウドは継続的な大幅な値下げを通じて市場を「浄化」し、自ら非難の標的となった。そして、一連の「美しい」レトリックと組み合わせて、より低価格で企業と起業家の発展を支援すると主張した。

しかし、この声明はクラウドベンダーからの反対に遭いました。多くの CDN およびクラウド コンピューティングの新興企業は、大手企業も利益を上げる必要があり、CDN 事業で損失を出し続けることは不可能だと考えています。彼らは現在、単に「競争相手を焼き払う」ために赤字で販売している。

実際、数回にわたる値下げの後、1か月前、メディアのインタビューで値下げは今後も続くかと尋ねられたアリババ・ビデオクラウドのゼネラルマネージャー、朱兆元氏は、価格戦争は終結に近づいていると認めた。同氏は「過去2年間の値下げは非常に大きく、基本的には顧客の心理的期待に応えてきた。現在、顧客は価格だけでなく、問題が解決できるかどうかをより気にしている」と語った。

インタビューから1か月後の11月22日、アリババクラウドは再び価格を値下げし、世間の注目を後者の問題から再び価格に移すことに成功した。この戦略は、レストラン業界で従われている原則を思い出させます。つまり、大きすぎる量を提供するレストランは、単に量で質の不足を補おうとしているだけなのです。そのため、飲食業界では、品質を追求することを決意しているレストランでは、一品一品の量に重点を置くことはありません。

実際、アリババクラウドの値下げは、クラウドベンダーにとって契約締結や契約更新の重要な時期である2017年末近くに行われました。そのため、アリババクラウドはわずか1か月で以前の判決をすぐに覆しました。この動きは、年末にアリババクラウドが契約を締結するというプレッシャーによるものだったのではないかと疑わずにはいられない。

クラウドベンダーは「クリアランス」に直面しており、大きな痛みを抱えているが、他に選択肢はない

しかし、継続的な値下げにより、多くのクラウドベンダーが倒産の危機に瀕しています。

業界企業はアリババクラウドの値下げに非常に怒っている。クラウドコンピューティングと CDN の価格はすでに最低水準まで下がっています。価格が下がり続ければ、他の国内クラウドベンダーには基本的に逃げ道がなくなるだろう。特に資本力が十分でない場合、Alibaba Cloud の値下げに盲目的に従うと、損失の穴はどんどん大きくなります。従わなければ、市場は遅かれ早かれ激しい価格競争に飲み込まれ、ジレンマに陥ることになるだろう。

迅雷のCEOである陳磊氏は以前、メディアのインタビューで、インターネット分野における大企業の独占により、特に2C分野では規模を拡大する際に誰もがコストを無視するようになり、実際に病的な競争につながっていると認めた。今、この病的な競争は2B分野にまで及んでいます。同氏は「こうした不合理な産業はすべて本質的に独占だ。独占状態になると、ユーザーに選択の余地がないことから莫大な利益を享受できる。では、イノベーションの脅威とは何だろうか。それは自殺行為だ」と語った。

CDN 業界は典型的な資本集約型かつ規模集約型のビジネスです。エンタープライズレベルの顧客の要件を満たす高水準の CDN プラットフォームを構築するには、数百の CDN ノード、数テラバイトの帯域幅の確保、数千人の R&D 人材、および毎年数億ドルの R&D 投資を導入する必要があります。

有牌雲の劉良偉CEOもAI Financeなどのメディアとのインタビューで「業界全体が総じて赤字状態だ。多くの企業が粗利益を逆転させていることを知っている」と明かした。

2年前、Yunentropy Technologyは分散型テクノロジーを通じてCDNコストを削減し、2B市場に参入することを望んでいました。しかし現在、クラウドエントロピーテクノロジーのCEOである肖志明氏はメディアで自らの無力さを公に表明し、CDNは2Bビジネスであり、アリババクラウドを筆頭とする大企業による価格競争によってこのビジネスは不可能になったと認めている。 「これだけコスト構造が優れていても、必ずしも勝てるとは限らない。2B事業が本当に難しいのであれば、集めたトラフィックを自分たちで消化して2C事業に切り替えることも不可能ではない」と語る。

Vision Cloudのリソース調達センターのディレクターであるSun Jia氏は、メディアのインタビューで次のように語った。「価格競争は予想していましたが、コストを下回るほどの狂乱になるとは予想していませんでした。これは想像を絶する事態です。CDNは規模の問題であり、テラバイト単位の帯域幅があるため、帯域幅コストだけで年間数億ドルに上り、毎月多額の資金が無駄になっていることになります。」

UcloudのCEOであるJi Xinhua氏はかつてメディアのインタビューでこう語った。「Ucloudは価格競争をするつもりはないが、サービス、特に中小規模の顧客に対するサービス能力で競争したいと考えている。」

ついに限界が来たか、クラウドコンピューティング CDN 分野は大規模な破産の波に直面しているのでしょうか?

現在、短期的な収益を増やすために CDN を使用するクラウド ベンダーの多くが破産の危機に直面しており、これは業界では公然の秘密となっています。

クラウドコンピューティング市場には、Kingsoft Cloud、QingCloud、Ucloud、21Vianet、Pengbo、Huayun、JD Cloud、NetEase Cloud など、中国に 20 社を超えるクラウドベンダーが存在します。各企業間の技術格差はそれほど大きくありません。クラウド コンピューティング技術がますます均質化されるにつれて、考慮すべき点はパフォーマンスと、弾力性、異機種管理、高信頼性、高可用性などの指標のみとなり、差別化の余地はますます小さくなっています。

しかし、アリババクラウドはタオバオや天猫などの主要なビジネスシナリオからのサポートを受けているため、自信を保つことができます。単一のクラウドベンダーにとっては、同質性により、我慢して値下げに追随せざるを得なくなります。

実際、今年は多くのクラウドベンダーが CDN 分野に切り替えており、そうせざるを得なかったのです。これまでのメディア報道によると、クラウドサービス、クラウドストレージ、データベース、ネットワーク機器などの購入頻度は比較的低く、競争は比較的激しいことが示されています。比較すると、CDN 市場は依然として急速な成長を続けています。調査会社 MicroMarketMonitor のデータによると、世界の CDN 市場規模は 2019 年に 121 億米ドルに達すると予想されており、インターネット トラフィックの 50% 以上が CDN を通じて高速化されています。 4K、ビデオ、ライブ ブロードキャスト、VR など、同時実行性の高いトラフィックと帯域幅を消費するアプリケーションの出現により、CDN サービスの需要が大幅に増加しました。そのため、クラウドベンダーはこぞって CDN 分野に参入し、安価な CDN リソースの販売に頼って収益を増やし、次の資金調達ラウンドと引き換えに、最終的に株式を公開して現金化することを期待して、Alibaba Cloud と競争するために資金を費やし続けることができるようにしています。

しかし、ほとんどのクラウドベンダーは上場日まで期待に応えられない運命にあった。 Alibaba Cloud が値下げを続けるなか、ついに我慢の限界が来て、クラウドベンダーは一斉に倒産した。

計算してみましょう。 CDN スタートアップ企業の 2T 帯域幅と現在の帯域幅コスト約 1000 万元/月に基づくと、2T 帯域幅 CDN メーカーの毎月の帯域幅支出は約 2,000 万～3,000 万元、年間帯域幅コストは約 3 億～4 億元になります。関連する研究開発費や販売費を含めると、一定規模のCDN企業は少なくとも年間4億～5億元を投資すると推定されます。

大手 CDN 企業はさらなる投資を行っています。アカマイの財務報告によると、研究開発投資だけを見ると、2014年、2015年、2016年の研究開発費はそれぞれ1億2,530万米ドル、1億4,860万米ドル、1億6,760万米ドルで、年間の研究開発投資額は約10億人民元に相当する。国内大手CDN企業である王蘇科技の財務報告によると、同社の2016年の研究開発投資は4億4100万元に達した。

工業情報化部から CDN ライセンスを取得した新興企業の CEO は、メディアのインタビューで次のように公に認めました。「現在、多くの CDN 企業は価格競争に耐えられず、新規の注文を受けようとしません。新規の注文を受ければ、損失が出ます。現在、すでに購入したトラフィックをすべて処分したいと考えています。1T の帯域幅では、毎月数百万ドルの損失になります。誰が喜んでそうするでしょうか?」 CDN 業界の魅力が薄れてからは、投資家の資金が入らなくなったと彼は認めた。資金が尽きたら、会社は倒産するのではないか?

一方では研究開発に巨額の投資が行われていますが、他方では価格競争により注文ごとに損失が出ています。あるクラウド企業が500Gの主要顧客を市場で公然と売却したと一部メディアが報じたのも不思議ではありません。 Ucloud CEOのJi Xinhua氏も「現在、CDN分野は激しい価格競争の真っ只中にあり、レッドオーシャン分野となっている」と公に述べた。彼は、CDNの割合をこれまで厳しく管理していたことが、今では非常に賢明だと述べた。かつては繁栄していた雲帆加速器も、最近、CEOの童勇悦氏が個人的な成長を理由に今年12月10日にCEOを辞任すると発表した。

単一のクラウドベンダーとしては、急速な収益成長と小規模な損失の達成の間でバランスを取る必要があります。しかし、「お金を燃やす」には実際のお金が関係します。アリババクラウドの継続的な値下げは、クラウドベンダーの一時的な均衡点を少しずつ死線へと押し進めることに等しい。一部のクラウドベンダーは、アリババクラウドが現在「競合他社を焼き殺す」ために赤字で販売していると指摘さえしている。

父親もゴッドファーザーもいないクラウドベンダーは、アリババクラウドが低価格で顧客を奪い取るのをただ見ているしかない。彼らは自らの領土を守るために価格を大幅に引き下げる自信がなく、行き詰まっている。

生き残っている新興クラウドベンダーのほとんどは、事業を維持または縮小している状態にあり、冬を乗り切るために他の収益性の高い事業の開発に懸命に取り組んでいます。あるクラウドベンダーのCEOはメディアのインタビューで、「CDN業界は非常に特殊だ。一度このビジネスを始めると、業界チェーンの上流と下流にリソースの関係があるため、止めるのが難しい。だから規模を拡大せずに維持し、新たな付加価値ビジネスを再開して生き残るしかない」と認めた。

これは典型的な悪循環です。一度市場シェアを奪われると、次の資金調達の話は継続できなくなります。さらに、資本の継続とサポートがなければ、クラウドベンダーのストーリーテリングの論理はもはや成り立たなくなります。

XunleiのCEOであるChen Lei氏は今年7月、「Alibaba CloudはCDNサービスの価格を度々引き下げ、現在の市場に混乱と激しい競争を引き起こし、ほとんどの企業は赤字経営となっている。本来はボーナス市場のはずだったが、結局、誰もが宣伝のためにお金を失っており、ビジネスモデルをまったく気にしていない」と述べた。もともとXunleiはP2P共有モデルとユーザーの分散型遊休リソースを利用してビジネスモデルを展開してきましたが、今日まで発展してきた結果、競争が激化し、当初の事業目的から逸脱してしまいました。

偶然にも、Ucloudの創設者兼CEOであるJi Xinhua氏も、CDN事業の過度な拡大がバブルを引き起こしており、後追いのアプローチを依然として採用している場合、最終的に誰も良い結末を迎えることはできないと考えています。

おそらく多くの人が言っているように、BATのような企業はもともとそのビジネスモデルと業界のエンパワーメントで外部から高く評価されていましたが、近年はイノベーションの道で「逆戻り」し、あらゆる手段を講じて自らの壁をどんどん高く築き上げ、他の企業に道を失わせています。

また、11月22日にはアリババクラウドが雲奇カンファレンスで値下げを大々的に発表したが、かつてシェアサイクル業界の誇りだったブルーゴーゴーは1周年を祝えなかった。ほんの数日前、Xiaolanche が獲得した資金は旧正月まで持ちこたえませんでした。保証金の返金が困難だったため、従業員は解雇せざるを得なかった。 11月16日、ビーストライディングが所有するシェアリングバイクプラットフォーム「Bluegogo」は声明を発表し、Bluegogoの終了を正式に発表した。